こんな疑問を解決!

  • トルコリラの為替相場は今後どうなるのか?
  • 投資をするならいつのタイミングがいいのか?
  • トルコリラを保有しているけど、含み損が心配だ・・・

高金利通貨として人気の高いトルコリラですが、このような不安や疑問を抱えている方も多いのではないでしょうか。

そこで今回の記事では、メガバンク出身の現役FXトレーダーが、トルコリラ投資を検討している方向けに「最新のトルコリラの為替相場見通し」と「トルコリラのおすすめ投資法」について解説をしていきます。

この記事を最後まで読めば、見違えるほど自信を持ってトルコリラへの投資判断を行えるようになることでしょう。

この記事の監修者
suzuki_gazou

鈴木 拓也

  • 公益社団法人 日本証券アナリスト協会認定アナリスト
  • 東京工業大学大学院修士課程修了(工学修士)
  • 三井住友銀行の東京本店・香港支店にて為替ディーラー業務に従事し、投資家/経営者に転身
  • 株式会社フィンテラス代表取締役

プロフィールページ

 

トルコリラで大損する人が続出中!

銀行預金の超低金利が続く中、少しでも高い利回りを求めて外貨で運用する人が増えています。

そんな外貨の中でも、特に高い金利を誇るのがトルコリラです。トルコの政策金利は19.00%(2021年4月時点)で、なんと日本(0.1%)の190倍!また、同じ高金利通貨で有名なメキシコペソや南アフリカランドと比べてもその差は歴然です。

金利だけ見れば、トルコリラへ投資するだけでとんでもない利回りが期待できます。

トルコリラの政策金利

そんな状況の中、証券会社の金融商品やFXでトルコリラ運用を行う人がかなり増えています。

しかし、トルコリラや投資について何の知識も無い方が、誰かに勧められるがままにトルコリラ投資を始めることはリスクとしか言いようがありません。

 

以下は、トルコリラ円の為替チャートですが、10年以上に渡りトルコリラ安(円高)が続いており、過去5年でなんと68%もトルコリラの価値が下がっています。

トルコリラ円の為替チャート

 

これは100万円を投資したら、30万円くらいに減る計算であり、FXでレバレッジを掛けていたら、元手はゼロになります。

メディアでも、トルコリラ投資で大損を被った投資家の話が頻繁に取り上げられるようになりました。

「金利が高くてお得だと証券会社に勧められたのに……」。香川県在住の50代主婦が、トルコリラ建て債券で運用する投資信託を買ったのは2014年秋。当時10年物債券の金利は年10%近くあり、高額の分配金を受け取れると期待した。

しかしその後トルコリラの為替相場が対円で大きく下落。為替差損が生じた結果、これまで受け取った分配金を考慮してもなお4割元本割れしているという。

(引用元:日経新聞)

これだけ聞くと、「トルコリラ投資は危ないな・・・」と感じてしまうかもしれませんね。

ですが、過度に不安になる必要はありませんのでご安心下さい。

実は、トルコリラで大損している人は、損をすべくして損しており、その一方で、今もトルコリラで荒稼ぎしている人や、計画的な投資で将来大きく資産を増やせる投資家も大勢いるのです。

※おすすめの投資方法については、後述しています。

トルコリラの特徴と急落原因は?

それでは、トルコリラの為替見通しに入る前に、「トルコリラの特徴」について解説していきます。

トルコリラとはどんな通貨か?なぜ、トルコリラ安になったのか?これらの知識が無いと、見通しを知っても使えない表面的な知識になるので、ポイントはしっかりと押さえるようにしましょう。

トルコリラとはどんな通貨か?

トルコリラの大きな特徴は以下の2点です。

トルコリラの特徴

  • 高金利通貨
  • 値動きが不安定

まず、トルコリラと言えば、「非常に金利が高い通貨」という特徴があり、FXや投資信託などで人気の投資先になっています。

特にFX(外国為替証拠金取引)では、スワップポイントという金利利息を毎日受け取ることができるので非常に人気です。

例えば、トルコリラ円を1万通貨(必要証拠金:約8千円)保有し、1日のスワップポイントが120円だとすると、毎日120円が増え続け、1年後には保有しているだけで43,800円も資金が増えています。(最新のトルコリラのスワップポイント比較はこちら

トルコリラ円のスワップポイント

(詳細:みんなのFX公式サイト

 

また、トルコリラは、米ドルやユーロなどの主要通貨と比べて取引量が少なく、短期的に相場が急変動するリスクがあります。

ドル円であれば、10~20%も急激に変動することは考えにくいですが、トルコリラであればそのリスクはあり、過去にも一瞬で10%近い下落率を記録しています。

トルコリラ円の今後の見通し予想

2020年11月には1トルコリラ12円を割り込む寸前の最安値を記録したトルコリラ円ですが、その後やや盛り返しても、2021年はなかなか苦しい状況が続いています。

2021年5月28日時点で、1トルコリラ12.92円です。

ここからは2021年のここまでの経過と、今後の見通しについて解説していきます。

アーバル総裁の突然の解任劇

2021年3月22日、トルコのエルドアン大統領は、中央銀行のアーバル総裁を突然解任しました。アーバル総裁は度重なる利上げを行い、10.25%だった政策金利を就任後すぐに15.0%まで引きあげ、さらに2020年12月には17.0%まで引き上げた人物です。2021年3月には19.0%となっています。

実はアーバル総裁の前任者であるウイサル総裁も段階的に利上げを行い、エルドアン大統領の怒りを買って更迭されたという過去があります。それが2020年11月のことです。つまりエルドアン大統領は利上げには反対の立場ということです。ではなぜ次に就任したアーバル総裁は立て続けに利上げをしていったのでしょうか?この点がトルコの内情の厳しさを物語っています。

実質マイナス金利となって利上げせざるを得ないトルコ

高金利通貨として有名なトルコですが、2020年1月の時点で、政策金利が11.25%、消費者物価上昇率が12.15%と実質マイナス金利の状態でした。そのため、利上げや金融引き締めについてエルドアン大統領も容認せざるを得なかったのです。しかし、ウイサル総裁に続き、アーバル総裁までも解任したことで、海外からのトルコの信認は地に落ちました。それが3月22日のトルコリラ円の暴落の真相です。

2021年スタートは1トルコリラ14円ほどだったのが、3月22日には12.68円の安値をつけるまで暴落。日足・週足チャートともに大きな窓を開けています。そして5月になってもこのラインからほとんど回復していないというのが現状です。

さらに追い打ちをかけたのが、一時は下火になっていたコロナ感染の拡大です。新型コロナウィルスによって1日6万人の感染者を出すまでに至ったトルコは、大型のロックダウンを行いました。3月~4月がこの第4波の時期にあたり、5月に実施された消費者信頼感指数は77.3と、2019年5月以来の低水準となっています。感染拡大の影響でトルコ経済が減速したのは間違いありません。

1月~3月のトルコの失業率は12.9%ですが、4月~6月はさらに悪化するという見通しです。そのためトルコリラ円は3月22日を境に、5月末の現時点までずっと下落基調が続いています。高金利通貨ですから大量の買い建玉を保有したいところですが、カントリーリスクが高すぎるためになかなかチャレンジできないトレーダーも多いのではないでしょうか。

しばらくは利下げが見込めない

利上げには強い反対姿勢のエルドアン大統領ですが、原油価格も急騰しており、これ以上のインフレ進行阻止のためにも利下げはかなり厳しい状況です。中央銀行総裁の後任となったガブジュオール総裁も高金利には反対の姿勢を通してきていますが、現状の19.0%の政策金利を引き下げることは難しいでしょう。

中央銀行のインフレ目標は5.0%で、2月の消費者物価指数(CPI)は前年同月比プラス15.6%、3月のCPIはプラス16.19%ですからしばらくは利下げしないというのが見通しです。ただし、もし利下げが行われた場合、トルコリラ安にさらなる拍車がかかることが予想されますので一応注意が必要です。

またトルコのワクチン摂取率は20%ほどですが、中国産のシノバック社製で効果がどこまで継続できるか不安視されており、ファイザー社製ワクチン確保に奔走しています。現状では8月ごろに第五波となることが予想されており、トルコ経済はさらに冷え込む可能性があります。そうなるとさらにトルコリラ円は下値をつけることになるでしょう。1トルコリラ12円が底という見方はリスクがあります。

コロナ禍が収まれば、トルコリラは上昇

EUが中国と対立したため、EUは物資の調達先を中国からトルコに変更し、2021年3月の鉱工業生産指数は前月比プラス16.6%となりました。トルコ自体もアメリカとの関係性や、イスラエルとパレスチナ問題、ロシアとウクライナ問題など地政学リスクを抱えてはいるものの、そちらが落ち着いていることもあり、トルコにやや追い風は吹いています。トルコ経済の回復の兆しはあるということです。

ですから世界規模でコロナ禍が収束していけば、リスクオンとなり、トルコリラ円は自然と上昇していくでしょう。ただし、その前に10円を割り込む可能性もありますので、余剰金には余裕を持って含み損に耐えられるよう建玉量をコントロールしてください。

トルコリラ投資で大損する前に知っておきたい失敗3つの対策

動画が視聴できる方は、トルコリラ投資で誰もが失敗する3つの例と、その対策について説明していますのでご参考下さい。

トルコリラで稼ぐおすすめの投資法

「トルコリラの価値が下がり続けるなら、チャンスは当分先かな・・・?」

投資の知識が浅い方は、このような考えを持つ方も多いでしょう。

しかし、トルコリラ安が今後も続くということは、裏を返せば、「安くトルコリラを買う大チャンス」なのです。

そして、投資のスキルを持っている方は、これから説明するある方法を行い、長期に渡って資産をモリモリと増やし続けているのです。

今からは、トルコリラで『絶対にしてはいけない投資法』と、『おすすめできる投資法』を説明しましょう。

絶対にしてはいけない投資法
今が底だと考えて1点集中で資金を投じる

 

おすすめできる投資法
今後も下落するリスクを考え分散して資金を投じる

トルコリラで絶対にしてはいけない投資法

まず、不安定なトルコリラで絶対にしてはいけない投資は、「今が底だと考えて全資金を一括で投入する」ことです。

これははっきり言って最悪な投資です。

トルコリラ円は過去最安値を更新し続けており、今が底かどうかは誰にも分かりません。

余剰資金で、長期投資で資金を一括で投じるのであればまだ分かりますが、FXでレバレッジ(預入資金の何倍もの売買が出来る仕組み)をかけて投資すれば、資金を失うリスクが高いと言えます。投資信託などでも、長い間資金をロックされ、いつ含み益に転じるか分かりません。

では、トルコリラに対してはどんな投資がおすすめなのでしょうか?

トルコリラでおすすめできる投資法

トルコリラ投資で本気で稼ぐためには、トルコリラという為替の特徴を最初に理解する必要があります。

まず、トルコリラはトルコの通貨です。そして、国の通貨である以上が、株のように企業が倒産して価値がゼロになるリスクはほとんどありません。

(トルコリラがゼロになる時は、トルコの国がデフォルトする時です。そんな時は、グローバルに金融危機が広がりますので、日本も無事では済まされないでしょう。)

そして、トルコ経済は、人口構成をみても若年層人口が増加しているので、長期的には景気が上昇していく可能性があります。

トルコの人口動態

以上、①トルコリラは価値がゼロになるリスクは少ない、②将来的には景気が良くなる可能性がある、を踏まえると、長期目線で投資をすることが最適です。

しかしこれでは、「結局、いつのタイミングがいいのか?」という問題を解決していません。

そこで登場するのが、『分散投資』という考え方です。それも、投資の種類を分ける分散ではなく、投資するタイミングを分ける時間の分散です。

分散投資とは?

分散投資とは、購入するタイミングを一度だけでするのではなく、例えば、2回に分散したり、4回に分散したりと、いくつかに分ける方法です。

一括でトルコリラに投資した場合、その後、トルコリラが下がり続ければ、含み損がどんどん拡大します。そして、最終的にトルコリラが上昇に転じたとしても、含み損が解消されるまで時間がかかるかもしれません。

トルコリラを一括で購入した場合

一方、分割でトルコリラに投資した場合、最初に購入したあとトルコリラの価格が下がっても、その後に購入をし続けることで「平均購入価格を抑える」ことができます。

そして、最初の購入価格まで価格が戻らなくても利益が発生し、より大きな利益を狙うことができます。

トルコリラを分割で購入した場合

分散投資で「ドルコスト平均法」と呼ばれる投資法がありますが、詳しく知りたい人は【FXドルコスト平均法のメリット・デメリットを徹底解説!】をご覧ください。

トルコリラ投資はFX長期分散投資が最適

では、そんなトルコリラ投資でおすすめの投資法は何があるでしょうか?

トルコリラの投資としては、投資信託(株、債券)、外貨預金、FX(外国為替証拠金取引)などが挙げられますが、特におすすめはFXです。

FXとは、一言でいうと外貨の両替です。ここで「それなら銀行の外貨預金の方がいいのでは?」と感じる方もいるかもしれませんが、FXの方が圧倒的にメリットはあります。

銀行の外貨預金よりFXの方が有利な点

  • 為替手数料が安い(FXは約1.8銭、外貨預金50銭以上)
  • 建玉をいつでも解消できる
  • 資産は全額信託保全されている

FXの方が外貨預金よりも有利

外貨に投資する際には、両替時に為替手数料が発生します。

FXはこの手数料がかなり安く、トルコリラ円の場合、銀行の外貨預金では50銭~1円25銭ほどかかりますが、FXでは一番低いところで1.8銭です。

運用金額が大きくなればなるほど、この手数料で受け取る利益がだいぶ変わってきます。

 

また、FXにはスワップポイントという2通貨間の金利差から発生する利息を毎日受け取る仕組みがあります。

外貨定期預金であれば、利息は半年に1回などですが、FXであれば、毎日口座残高に反映されます。

スワップポイントの仕組み

 

そして、建玉の管理も自由自在で、いつ買い増しをしても、逆に解消することもできます。

最後に、銀行の外貨預金は預金保護の対象外となりますが、FXであれば、顧客資産はFX会社の資産とは別管理するよう義務付けられているので、全額保全されています。

FX口座開設は手数料無料!

FXを始めるためにはFX会社に口座開設をする必要があります。

もちろん口座は無料で開設でき、維持費等は一切発生しません。

FX口座開設の手順

FX会社はかなりの数が存在しており、FX会社によって手数料(スプレッド)やスワップポイントはバラバラです。

トルコリラ円のスワップポイント投資でおすすめは「みんなのFX」です。

 

みんなのFXはトルコリラ円で業界トップクラスのスワップポイントであり、また、スプレッドも1.8銭と非常に狭い水準となっています。

口座数も31万突破と非常に人気なので、まずは「みんなのFX」を使ってスワップ投資を始めてみましょう。

 

その他のFX会社を比較して検討したい場合はこちらをご覧ください。

最新のトルコリラ円のスワップポイントFX会社比較ランキング

トルコリラ為替見通しのまとめ

以上が、トルコリラの為替相場見通しとおすすめの投資法になります。

トルコリラは、メキシコペソ南アフリカランドと並ぶ高金利通貨で、投資先としてかなりの人気があります。

しかし、ここ数年はトルコリラ安が続ており、今後もトルコリラ安のリスクはかなり高いと予想されます。

そんなトルコリラですが、投資対象としては、『正しい投資』を行えば有望であり、今回紹介した「FXによる分散投資」は平均購入価格を低く抑えられ、なおかつ高金利のスワップポイントを毎日受け取ることができるので、長期資産運用に役立つことでしょう。



もっと本格的にFXのことを学びたい人は、無料学習コンテンツのFXトレーディングカレッジをご利用下さい。


FXのテクニカル分析を学びたい人は、為替チャートにラインを引くだけで予想するテクニカル分析の学習教材「ラインの王道」をご利用下さい。
当サイト経由で、「FXブロードネット」「FXTF」「セントラル短資FX」「DMM FX」の4つのうち、いずれかの口座開設をされた方限定で、為替チャートにラインを引くだけで予想するFXテクニカル分析の学習教材「ラインの王道」のアクセス権を無料でプレゼント!